比特币投资赚钱吗?比特币值不值得买?

2020-08-20 18:16:19

2009年比特币问世以来,区块链作为数字货币的底层技术被世界各国所重视,紧接着被推广应用到各个领域,但各国对数字货币本身的态度却令人寻味。

2017年,如果问哪种投资是最激动人心的,那一定是以比特币为首的数字货币。比特币从年初的1000美元左右,最高涨到了两万多美元,一年之内上涨了几十倍。2018年,红极一时的数字货币市场不出意料地进入调整期,比特币也从最高的20000美元下跌到了6000美元左右,一时间“熊市”的论调此起彼伏,投资者虽然仍旧热情不减,但是持币观望的情绪越来越浓。2019年比特币的价格再次飙升至8000美元。

虽然以中国和俄罗斯为首的国家,高度认可区块链技术的巨大潜力,希望利用技术改革和优化现有的产业结构体系,把区块链技术与实体经济更加有机的结合起来。但是出于对本国金融安全和防范货币体系受到冲击等因素考虑,于2017年开始严格管控比特币等数字货币的交易活动,关停交易所,禁止ICO等,对数字货币市场持完全保守的态度。相反而以美国、日本、德国首的国家,对数字货币采取鼓励与监管并重的策略,这些国家在认可区块链技术并大力发展的同时,也看到数字货币不可忽视的作用,因此一边给予政策倾斜,一边也会积极应对和解决数字货币可能带来的负面影响,允许交易行为和交易所落地,但同时也严加监管,实行各种相关业务的牌照准入审核制度,并课以重税。这些国家希望通过市场和政府并行的手段,引导和规范数字货币走上良性发展的轨道,为本国的经济发展服务。

近年来,以比特币等为代表的数字货币在全球引起广泛关注。数字货币是基于网络和密码技术创造的一种虚拟支付手段,具有匿名性、去中心化、不可篡改等特征,故也将其称之为加密数字资产。从数字货币近几年发展情况来看,数字货币虽有安全的一面,但存在规避监管的问题,易成为洗钱和恐怖融资工具,尤其是数字货币存在极大投机风险,价值波动很大。但在互联网和区块链技术发展的大背景下,市场对数字货币未来的前景非常看好,相信大量的投资机构开始发现数字货币的巨大潜力,数字货币市场迎来新的一轮爆发为时不远。

对于数字货币市场来说,从2017年秋天开始,数字货币价格就开始下跌,那个冬天我们永远无法忘记。目前,投资者们都在担心数字货币的未来。其实,完全不用担心!

数字货币现在无处不在,而且我们有理由相信,数字货币市场从长期看来,是个难以想象的投资。

下面的6个原因,解释了为何数字货币市场尽管在下跌,但是却依旧有着很美好的未来:

1. 非相关收益

数字货币和普通资产相比有个主要的好处,就是当和这些资产类别相关时,它具有显著的非相关关系。根据下面的相关矩阵,我们可以看到,比特币和以太坊系数相对较低。对于交易传统资产的交易员来说,这是个非常有价值的特性。


2.完美的投资组合

由于数字货币和其他资产的相关系数比较低,数字货币对于投资组合的部署,是很有利的。这种较低的相关率,使得传统资产的熊市不会对整体的投资组合有很大的影响,因为在这段时间,数字货币的比重会更大。有些成功的投资组合可以从引入数字货币中,获得很高的收益。

根据下面的图表可以看出,60-40的投资组合(60%股权+40%债券)以及All-Weather基金通过Ray Dalio30%股权+40%长期债券+15%短期债券+7.5%现货+7.5%黄金)获得了巨大收益,尽管他们只投资了很少部分。


根据下面的表格,你可以看出通过在60-40投资中引入数字货币,以及All-Weather投资组合,随着基金中数字货币的增加,整体收益也会增加。而且,夏普比率也是按照相似的情况在增长。

20161月份和20188月份之间的夏普比率和收益之间的关系


3.很高的波动性

对于那些没有经验的人,或许会把这种波动当做缺陷,但是对于有投资和交易经验的人来说,他们知道这种高度波动性会获得难以置信的回报。这会让了解数据以及知道如何交易的人,尽管在市场行情不好的时候,也能获得很高的收益。

根据下面的波动性矩阵,比特币和以太坊还远不是最波动的资产。


4.难以置信的创新潜力

由于波动性高,其实可以获得更高的收益,让创新的项目也获得了机会。任何数字货币交易工具或者平台都可以让数字货币交易用户获得收益,尤其是包含人工智能和机器学习技术的平台。

5. 从国家法币中提供独立的选择

在我们现在生活的国际环境中,很多国家的法币贬值严重,所以我们需要一个不和国家挂钩的产品,同时还能够被全球认可,且不会通货膨胀。

最近,土耳其法币一夜之间下跌了20%,就是因为美国发布了制裁政策。在这段时间,土耳其民众发现买入数字货币可以帮助他们避免法币继续贬值。

数字货币具有匿名性,且能够将资产转出海外。对于很多国家的人来说,都是不错的选择,尤其是下面表格中列出的国家。


全球大约有30%的国家,在过去5年通货膨胀严重。由于这些国家的央行无法将本国货币维持稳定,我们可以看出,未来这些国家,会更加依赖于数字货币。

6. 其他投资机会缺乏吸引力

目前,特别是对于散户投资者,并没有什么特别好的投资机会。


大多数发达国家对于债券回报率在通胀的情况下,并没有很好的投资回报。但对于发展中国家来说,有更高的政府债券回报率。这些发展中国家没有足够的资本市场,来服务国外的散户投资者。这就为很多投资者留下了个问题:“如何才能保护自己的财富?”


答案显然是数字货币了。由于数字货币市场目前的规模还很小,但是要坚信它会继续发展,并且有足够的理由相信,这个市场会越来越好。